Мы собрали все термины, которые могут вам пригодиться в работе. Теперь этот словарь, который своевременно пополняется необходимой лексикой трейдера, в вашем полном распоряжении.
Знание нижеприведенных терминов поможет вам быстро сориентироваться при прочтении прогнозов экспертов, новостей и аналитических материалов, а также при общении с другими трейдерами.
CFD Контракт на разницу цен (CFD Contract For Difference)
Контракт на разницу цен (англ. Contract For Difference, CFD) — это соглашение между двумя сторонами о передаче друг другу разницы между текущей стоимостью актива и его значением в конце действия договора. По сути, CFD является особым торговым инструментом, позволяющим спекулировать на ценах на акции, товары и другие инструменты, не покупая их. Например, применительно к акциям, CFD является производным от договора покупки акций, что позволяет спекулировать на движении цен акций без необходимости оформления прав собственности на эти акции. CFD были созданы для того, чтобы удовлетворить запросы биржевых спекулянтов. Контракты на разницу позволяют значительно расширить сферу деятельности частных лиц.
NDD (No Dealing Desk) - инновационная система исполнения ордеров, позволяющая устранить конфликт интересов между брокером и трейдером. При использовании технологии NDD заявки клиента транслируются напрямую через специальный мост на поставщиков ликвидности – крупнейшие мировые банки (маркет мейкеры), а сам брокер выступает в роли посредника. Важно отметить, что поставщики ликвидности постоянно конкурируют между собой по ценам, таким образом обеспечивая для клиента исполнение его ордеров по наиболее выгодным рыночным ценам. За посреднические услуги брокерская компания получает часть спреда с каждой клиентской операции – mark up. Таким образом, основной конфликт интересов на валютном рынке устраняется благодаря тому, что брокер перестает быть второй стороной сделки для клиента. Более того, получения дохода в виде части спреда (mark up) стимулирует брокера развивать у клиента навыки торговли, так как успешный клиент торгует больше и чаще, тем самым обеспечивает брокеру большее вознаграждение.
Основные преимущества торговли при использовании системы NDD:
- Прямой вывод сделок на межбанковский рынок.
- Узкие плавающие спреды и наиболее объективные рыночные цены.
- Высокая скорость обработки ордеров независимо от объема ордера.
- Удобство при использовании торговых советников и хорошие возможности для скальпинга.
- Анонимность запросов, поступающих на поставщиков ликвидности. Маркет мейкеры не осведомлены об уровнях, на которых расположены защитные клиентские ордера, поэтому не могут повлиять на их исполнение.
Система NDD делится на:
1. STP - Straight Through Processing (сквозная обработка транзакций) STP брокер отсылает клиентские ордера на покупку и продажу на межбанковский рынок без посредников, это позволяет предоставить моментальное исполнение сделок. При этом брокер может иметь доступ как к одному, так и к нескольким банкам - чем больше их число, тем выгоднее условия исполнения сделок для трейдера. Данная модель не подразумевает конфликта интересов между клиентом и брокером STP, т.к. они не играют друг против друга. Все ордера клиентов автоматически перенаправляются поставщику ликвидности, а брокер получает комиссию со сделок.
2. ECN - Electronic Communications Network (электронная коммуникационная сеть) В системе ECN все участники объеденяются в единый рынок без посредников. ECN представляет из себя площадку, на которой все участники (банки, меркет-мейкеры и индивидуальные трейдеры) торгуют друг против друга. Участники взаимодействия внутри системы получают лучшие предложения для своих сделок на определенный момент времени. Все торговые операции осуществляются в режиме реального времени. За сделки внутри системы взимается комиссия.
Одновременное открытие и закрытие позиций по одной и той же валюте на разных рынках с целью получения прибыли за счет кратковременного расхождения курсов.
Название из Forex-слэнга австралийский доллар AUD.
Одна сотая часть процента. Используется для обозначения изменения процентных ставок по финансовым инструментам. Каждый процент равен 100 базисным пунктам. Процентная ставка 5% на 50 базисных пунктов выше, чем процентная ставка 4,5%.
Базовая валюта (Base currency)
Первая валюта в валютной паре, то есть, валюта, которую вы продаете или покупаете.
Базовый депозит (Principal Value)
Начальная сумма вложенных денег.
Отложенный ордер на покупку валюты по цене ниже текущей. Ордер исполнится, если текущая цена на покупку достигнет цены ордера.
Отложенный ордер на покупку валюты по цене выше текущей. Ордер исполнится, если текущая цена на покупку достигнет цены ордера.
Состояние депозита трейдера, не учитывающее текущие операции. После завершения сделки состояния баланса меняется. При наличии прибыли по сделке сумма баланса увеличивается, а при убытке уменьшается.
Юридическое или физическое лицо, являющееся посредником, соединяющий продавца товара, ценных бумаг или валюты с покупателем. Брокер получает вознаграждение в виде комиссионных.
Бюджетный дефицит (Budget deficit)
Превышение расходов государственного бюджета над его доходами. В случае превышения доходов над расходами возникает бюджетный профицит.
Валовой внутренний продукт (ВВП) (Gross domestic product (GDP))
Совокупная стоимость всех товаров и услуг, произведенных на территории страны за один год во всех отраслях экономики резидентами и нерезидентами государства.
Валовой национальный продукт (ВНП) (Gross National Product (GNP))
Совокупная стоимость всех товаров и услуг, произведенных в течение года во всех отраслях экономики резидентами государства, как на его территории, так и за его пределами.
Валюта котировки (Quote currency)
Вторая валюта в обозначении валютной пары, в которой выражена цена базовой валюты. Например, в валютной паре EURUSD валютой котировки является USD.
Валютная корзина (Currency basket)
Условный набор валют, с целью установления курса национальной валюты по отношению к другим валютам либо с целью создания международной расчётной денежной единицы, учитывающей динамику изменения курсов всех валют, входящих в корзину. Валютная корзина может быть бивалютной, то есть содержащей набор двух валют, и мультивалютной, содержащей несколько валют.
Валютный курс (Currency quote, Rate)
Количество денежных единиц одной страны за одну денежную единицу другой страны. Для валютной пары: количество единиц котируемой валюты за одну единицу базовой валюты. Например, валютный курс EURUSD = 1.4000 означает, что 1 евро оценивается в 1 доллар 40 центов.
Финансовый показатель, характеризующий изменчивость цены. Если величина колебаний курса валюты является значительной, речь идет о высокой волатильности. И наоборот, низкая волатильность подразумевает незначительную амплитуду колебания курса. Является важнейшим финансовым показателем и понятием в управлении финансовыми рисками.
Всемирная торговая организация (ВТО) (World Trade Organization(WTO))
Международная организация, созданная в 1995 году с целью либерализации международной торговли и регулирования торгово-политических отношений государств-членов. ВТО является преемницей Генерального соглашения по тарифам и торговле (ГАТТ), заключенного в 1947 году и на протяжении почти 50 лет фактически выполнявшего функции международной организации. ВТО отвечает за разработку и внедрение новых торговых соглашений, а также следит за соблюдением членами организации всех соглашений, подписанных большинством стран мира и ратифицированных их парламентами.
Разрыв. Диапазон цен, внутри которого не было котировок. Визуально образуется разрыв на ценовом графике.
Дата валютирования (Value date)
Дата исполнения обязательств по сделке. На рынке Forex принята дата валютирования Спот (Spot) – произведение расчетов на второй рабочий день после совершения операции.
Ситуация официального снижения курса национальной валюты по отношению к к иностранным валютам, золоту. Девальвация рассматривается как инструмент центральных банков по управлению национальной валютой, противоположный ревальвации. В условиях плавающего валютного курса не происходит прямого официального назначения стоимости национальной валюты Центральный банк может лишь косвенными методами (валютными интервенциями) изменять курс. В этих условиях обесценение или подорожание будет не результатом принятия официального документа, а результатом изменения стоимости валюты под воздействием рыночных механизмов.
Разница между максимальной и минимальной ценой за определенный промежуток времени.
Диверсификация (Diversification)
Распределение инвестиций по разным финансовым инструментам.
Сотрудник компании, который уполномочен осуществлять обработку запросов и распоряжений Клиентов по торговым операциям.
Позиция на покупку.
Индекс относительной силы (Relative strength index (RSI))
Индикатор технического анализа, определяющий силу тренда и вероятность его смены.
Индекс потребительских цен (Consumer Price Index (CPI))
(индекс инфляции, англ. Consumer Price Index, CPI) — один из видов индексов цен, созданный для измерения среднего уровня цен на товары и услуги (потребительской корзины) за определенный период в экономике.
Интервенция (Валютная) (Currency Intervention)
Воздействие центрального банка страны на валютный рынок и валютный курс путём закупки или продажи большого количества иностранной валюты.
В общем случае количественный экономический показатель (индекс), рассчитанный по математической формуле на основе временного ряда для целей прогнозирования.
Британский фунт стерлингов й GPB. Название пошло оттого, что изначально котировки передавались через кабель проложенный через трансатлантический океан.
Название из Forex-слэнга новозеландский доллар NZD.
Вознаграждение брокера за совершение сделок.
Короткая позиция (шорт) (Short)
Позиция на продажу.
Предоставление трейдеру брокером потока котировок для совершения торговых операций.
Информация о текущем валютном курсе финансового инструмента в виде цен Аск и Бид. Пример котировки: EUR / USD 1.42251 / 1.42267, где 1.42251 — это цена, по которой клиент может продать евро дилеру, а 1.42267 — это цена, по которой клиент может купить евро у дилера.
Соотношение между заемными и собственными средствами.Кредитное плечо дает возможность торговать на международном финансовом рынке суммой, которая в 500 и более раз превосходит размер собственных средств. То есть, имея на счете 5000 $, вы можете распоряжаться суммой в 2 500 000 $. При этом, несмотря на использование заемного капитала, в случае убыточной сделки, вы не можете потерять денег больше, чем есть у вас на депозите. За этим в нашей компании следит дилер. В чем привлекательность использования кредитного плеча? Приведем простой пример: У вас на счете 5000 $. Вы берете кредитное плечо 1:100 (макс. 1:1000) и покупаете 500 000 пары USD/JPY. Вариант 1. Курс USD/JPY в течение дня вырос на 1%, и вы получаете прибыль 5000 $, то есть удваиваете свой депозит. Вариант 2. Курс USD/JPY упал за день на 1%, и вы получаете убыток 5000 $, то есть теряете свой депозит. Вывод: кредитное плечо — это огромная финансовая мощь! Используя кредитное плечо, можно быстро приумножить свои деньги, а можно и потерять.
Обменный курс двух валют, установленный через отношение каждой из них к третьей. Например, для расчета пары EUR/JPY используются котировки EUR/USD и USD/JPY.
Прямая линия на ценовом графике, соединяющая локальные минимумы при восходящей тенденции и локальные максимумы при исходящей тенденции. Линия тренда графически отражает текущую тенденцию на рынке, ее прорыв является сигналом о возможной смене тенденции.
Открытые на торговом счете противоположные позиции (на покупку и продажу) по одному финансовому инструменту одного объема. Позиции, открытые на покупку и на продажу одного и того же инструмента с одинаковым объемом называются локированными позициями.
Объем сделки измеряется лотами. Стандартный лот — это 100 000 единиц базовой валюты. В торговой платформе стандартный лот обозначается 1.0. Минимальный лот — это 1000 единиц базовой валюты. В торговой платформе минимальный лот обозначается 0.01. Максимальный лот — это 10 000 000 единиц базовой валюты. В торговой платформе максимальный лот обозначается 100.
Название из Forex-слэнга кнадский доллар CAD.
Гарантийное обеспечение, которое требует дилер для поддержания открытой позиции или позиции, которую клиент намерен открыть. По каждому инструменту определяется своя маржа.
Маржа для локированных позиций (Hedged margin)
Гарантийное обеспечение, которое требует дилер для поддержания открытой локированной позиции или локированной позиции, которую клиент намерен открыть. По каждому инструменту определяется своя маржа.
Извещение о нехватке денежных средств, необходимых для поддержания открытой позиции. Извещение поступает в торговой платформе в момент, когда на вашем депозите остается 50% средств.
Маржинальная торговля (Margin Traiding)
Торговля с использованием кредита, предоставляемого брокером под залоговую сумму. Соотношение между залогом и кредитом определяется кредитным плечом. Объем операций при маржинальной торговле значительно превышает страховой депозит.
Вознаграждение компании, которое является частью спреда. Плавающие спреды состоят из двух компонентов:
1. mark up - фиксированная величина в пунктах (прибыль брокерской компании).
2. переменная часть — спред поставщика ликвидности (контрагента).
Крупные финансовые учреждения и компании, которые могут повлиять на величину валютного курса, в связи с тем, что их операции составляют значительную часть рынка. Маркет-мейкеры проводят операции как друг с другом, так и с другими, менее крупными учреждениями. В результате проведения этих операций устанавливается валютный курс на определенный период времени.
Моментальное исполнение (Instant Execution)
Мгновенное совершение сделок по ценам, которые клиент видит перед собой в торговой платформе.
Сделка на срок до начала следующего рабочего дня.
Приказ клиента дилеру относительно покупки/продажи валюты или отмены/изменении другого приказа.
Отложенный ордер (Pending order)
Приказ клиента дилеру относительно покупки или продажи валюты при первом достижении ценой уровня ордера.
Плавающая прибыль/убыток (Floating Profit/Loss)
Прибыль/убыток по открытым позициям. Еще ее называют бумажной прибылью.
Текущая сделка, открытый ордер.
Превышение доходов над расходами по торговой операции.
Разность между теоретической ценой (ценой, которая представляется наиболее вероятной в данный момент) и фактической ценой исполнения.
Общепринятая минимальная мера изменения курса. Для большинства валютных пар (EURUSD, GBPUSD, USDCHF и др.) пункт соответствует изменению в четвертом знаке после запятой (0,0001), а для USDJPY (и других кросс-курсов с JPY) — 0,01. Пример изменения цены на один пункт:1.42805 -> 1.42815. Компания транслирует котировки с пятью знаками после запятой. Таким образом, минимальное изменение курса составляет 0.1 пункта. По кросскурсам с JPY Компания транслирует котировки с тремя знаками после запятой. Таким образом, минимальное изменение таких курсов составляет также 0.1 пункта.
Рыночное исполнение (Market Execution)
Рыночное исполнение ордеров. Исполнение приказов на открытие позиций происходит по рыночному курсу, без задержек и реквотов. Выбирая данный вариант исполнения, вы можете быть уверены, что ордер будет открыт в любом случае по цене, которая присутствует в данный момент на рынке.
Название из Forex-слэнга швейцарский франк CHF.
Плата за перенос позиции через ночь. В зависимости от величины процентных ставок по валютам, по которым осуществляется сделка, клиент может, как зарабатывать, так и терять средства на свопах. Начисление свопа происходит в 4:00 утра по Москвскому времени, кроме понедельника. С пятницы на понедельник своп начисляется в субботу в 01:00 ночи, после остановки торгов. В ночь со среды на четверг свопы начисляются в тройном размере.
Отложенный ордер на продажу валюты по цене выше текущей. Ордер исполнится, если текущая цена на продажу достигнет цены ордера.
Отложенный ордер на продажу валюты по цене ниже текущей. Ордер исполнится, если текущая цена на продажу достигнет цены ордера.
Уровень цен, на котором вероятны активные продажи с возможным разворотом восходящей тенденции.
Разница между ценой ASK и ценой BID, выраженная в пунктах.
Принудительное закрытие дилером клиентских позиций, которое происходит в момент, когда на депозите Клиента остается менее 20% средств, необходимых для поддержания Маржи.
Отложенный ордер, с помощью которого клиент может заранее ограничить величину убытка по открытой позиции. То есть убыточная позиция будет закрыта в момент, когда рынок достигнет уровень цены, указанной в ордере.
Временной период графика, используемый для отображения движения цены на финансовом рынке. Временные периоды графиков помещающийся в одну свечу (один бар).
Отложенный ордер, с помощью которого клиент может заранее указать, на каком уровне нужно закрыть прибыльную позицию. То есть прибыльная позиция будет закрыта в момент, когда рынок достигнет цены, указанной в ордере.
Технический анализ (Technical Analysis)
Использование ценового графика и результатов его математической обработки (индикаторов, нейронных сетей, линий, фигур и т.д.) для прогнозирования дальнейшего движения цен.
Наименьший шаг, на который может поменяться цена. Например, если цена изменилась, говорят, что произошел один тик.
Уникальный идентификационный номер, присваиваемый в торговой платформе каждой открываемой позиции или отложенному ордеру.
Торговая операция (Trade operation)
Покупка или продажа Клиентом любого инструмента.
Торговля внутри дня (Intraday trading)
Торговля внутри рабочего дня. Все открытые позиции закрываются в день открытия, без переноса позиций на другой день.
Стоп-ордер, устанавливаемый на заданном расстоянии от текущей цены. Если цена движется в сторону увеличения прибыли, ордер движется за ней на указанном расстоянии в пунктах. Если цена движется в сторону уменьшения прибыли, ордер остаётся неподвижным. Такая тактика позволяет прибыли расти, ограничивая убытки.
Тенденция. Устойчивое долговременное движение цены (курса) на рынке в определенном направлении.Выделяют тренды: восходящий (бычий), нисходящий (медвежий) и боковой (флэт). На графике часто рисуют линию тренда, которая на восходящем тренде соединяет две или более впадины цены (линия находится под графиком, визуально его поддерживая), а на нисходящем тренде соединяет два или более пика цены (линия находится над графиком, визуально его ограничивая). Трендовые линии являются линиями поддержки (для восходящего тренда) и сопротивления (для нисходящего тренда).
Коридор цен (в пунктах) от текущей рыночной цены, внутри которого нельзя ставить Стоп лосс, Тейк профит и отложенные ордера. В преддверии публикации важных экономических новостей и спустя несколько минут после публикации, уровень Stop&Limit может быть увеличен.
Уровень заморозки (Freeze level)
Уровень «заморозки» ордеров, находящихся вблизи рынка. Запрещаются модификация, удаление или закрытие позиций, близких к исполнению.
Федеральная резервная система (ФРС)(Federal Reserve System (Fed))
Независимый финансовый орган, целью которого является выполнение функций Центрального банка США. Основан 23 декабря 1913г.
Движение котировки на графике в размере 100 пунктов.
(Forex, иногда FX, от англ. FOReign EXchange — обмен иностранной валюты) . Глобальный международный рынок, на котором совершаются сделки по купле / продаже мировых валют.
Фундаментальный анализ (Fundamental Analysis)
Метод прогнозирования движения цен на основе анализа экономических данных, политических событий, новостей, слухов и ожиданий.
Цена, по которой клиент может купить валюту (большая цифра в двусторонней котировке).
Цена, по которой клиент может продать валюту (меньшая цифра в двусторонней котировке).